Куда идут ордера

Как известно на америстоках довольно высокая децентрализация рынка, и зачастую сложно понять куда направляются ордера и где они исполняются. Пытливый трейдер может обратиться к правилам регулирования рынка за номерами 605 и 606.

По правилу SEC 605 (ранее известное как 11Ac1-5) рыночные центры (т.е. биржи, ECN, дарк-пулы и интерналайзеры) обязаны ежемесячно предоставлять информацию о качестве исполнения ордеров. Например здесь можно увидеть как исполняются ордера у
NYSE
NASDAQ
BATS
По правилу 606 брокеры-дилеры должны ежеквартально предоставлять информацию о том куда они
Читать дальше →

Идея с CBOE Options Hub

Интересное эмпирическое наблюдение опционщиков проскочило на CBOE Options Hub в заметке под названием «AAPL Straddle – Math Made Simple».
В заметке автор утверждает, что цена стреддла подсказывает, что акция ~2/3 оставшегося до экспирации времени будет колебаться в пределах 80% от стоимости стреддла.
Для AAPL приводятся такие цифры: закрытие акции 09.09.2013 было ~$506, а цена закрытия стреддла из недельных опционов с экспирацией 13.09.2013 была $17.20. 80% от цены стреддла составляет $13.75, значит можно ожидать что 2/3 времени жизни стреддла AAPL будет торговаться в диапазоне между
Читать дальше →

Сможет ли сделать корнер на шанхайском рынке золота или нет.

Основные идеи.
According to data released by the Shanghai Gold Exchange, the amount of gold contracts settled for physical delivery on its exchange reached a staggering 1,098 metric tonnes year-to-date as of the end of June.1 This is an astoundingly large amount of physical gold. For perspective, 1,098 tonnes represents approximately 40% of the entire estimated global gold mine production in 2013. It also represents roughly 1/8th of the US Treasury’s official gold reserves, and over 100% of China’s stated official gold reserves.
Тоесть если это месяц пройдет то ладно, но там то нет CFTC и
Читать дальше →

Как собрать свой викс для какого либо инструмента с целью фильтра/доп критерия итд

Вощем индийский перенек на коленке делают свой викс ЕТФ для целей истенно только ему известных. Но как вариант для знания implied volatility по инструменту если стратегия Евент дривен или торгуется новостной фон. Будет вполне применимо!

I recently received a question from a reader who was looking to create a homemade version of the VXV that he could apply to the Nifty (formally known as the S&P CNX Nifty), which is an index of 50 large capitalization companies on the National Stock Exchange of India. Specifically, the reader wanted to know if it would be possible to use a 93 day moving
Читать дальше →

Price formation in financialized commodity markets

quantquant.com/viewtopic.php?f=31&t=1020&p=8925#p8925

Рекомендованная короткая книжка по комодам для тех кто хочет изучать это детально.
Мысли что в процессе выделились в бортовом журнале.
Не форматированные. Писал для себя. Тупо копипаст.


Как интересно прайсят НЕФТЬ фнукция из month price of crude oil on NYMEX as a function of:
Notes
(i) the equivalent of days of consumption of existing
OECD crude oil stocks; (ii) a factor that reflects OPEC
capacity utilization, OPEC’s share of global oil production
and the extent to which OPEC members cheat on their
quota; (iii)
Читать дальше →

In Gold We Trust 2013

Взял ссылку у Петера Грандича. www.grandich.com/
Достаточно долго исследует золото. И на растущем рынке хорошо занимается сток пиком МАХРОВОГО канадского майнингового неликвида.
Мне его mikki33 с невесты показал еще в 2007-8 году помойму.
И я какоето время даже трэкил его идеи. На растущем рынке оверперформит бенчмарки.
Пару фейлов с шорт на все индекса был у него года 2 назад. Но в целом по золоту можно читать.
Так вот.
Ссылка
etfdailynews.com/2013/06/27/in-gold-we-trust-2013-long-term-gold-price-target-2230/

Тут факторы что скинули цену золота.
Почти все на мой
Читать дальше →

Коментарии по золоту совершенно феноменальные !

www.ft.com/intl/cms/s/0/9aac9378-de3f-11e2-9b47-00144feab7de.html#axzz2XQrXnFMP

Сама статья не очень а вот дискуссия под ней крайне интересная.
Основная идея ЗОЛОТО будет жить, и Полсон знает про КУЕ/ФЕД то что не знаем мы, и держит золото правильно.

The cumulative inflation factor since the creation of the Federal Reserve in 1913 is 2253.0%. If you bought something in 1913 for a dollar, it would cost $22.53 today. Inflation has increased 476% since the US went off the gold standard in 1971. It has increased 8.6% since Obozo took office in 2009. With the Fed «printing» $85
Читать дальше →

К вопросу о HFT

В статье по ссылке подборка видео, которые публикует в youtube Эрик Хансэйдер, основатель компании Nanex, занимающейся аналитикой и информационными системами для высокочастотного трейдинга.
Собственно, ссылка на статью.